دلار بخریم یا سکه؛ پیش‌بینی قیمت‌ با تحلیل تکنیکال و فاندامنتال

فرارو-  پیش‌بینی قیمت طلا، رکوردشکنی دلار و جهش بعدی بورس می‌تواند زندگی هر کسی را زیر و رو کند اما همه سرمایه‌گذاران حرفه‌ای می‌دانند حدس‌زدن آن لحظه بزرگ، بدون وقوع معجزه تقریبا  غیرممکن است.

به گزارش فرارو؛  ابزارها و روش‌های تحلیلی وجود دارند که به سرمایه‌گذاران کمک می‌کنند تا با اطمینان بیشتری تصمیم‌ بگیرند. در بین همه آنها، دو روش تحلیل تکنیکال (با استفاده از فیبوناچی) و تحلیل فاندامنتال، به عنوان ستون‌های اصلی تحلیل بازارهای مالی شناخته می‌شوند. بسیاری از سرمایه‌گذاران تازه‌کار، تفاوت این دو روش را نمی‌دانند یا یکی را بر دیگری ترجیح می‌دهند. بیایید با بررسی تفاوت این دو رویکرد، نقش هر یک را در پیش‌بینی قیمت جهانی طلا، قیمت دلار، وضعیت بورس و قیمت انواع ارز دیجیتال بررسی کنیم و ببینیم چطور می‌توان به کمکشان خوشبخت شد.

تحلیل تکنیکال؛ رمزگشایی از نمودار قیمت‌ها

تحلیل تکنیکال یا تحلیل فنی، رویکردی است که روی بررسی الگوهای قیمتی و حجم معاملات در نمودارها تمرکز دارد. طرفداران این روش بر این باور هستند که تمام اطلاعات مربوط به یک دارایی (شامل فاندامنتال آن) در قیمت فعلی آن منعکس شده است. به همین دلیل، تحلیلگر تکنیکال، به جای بررسی گزارش‌های اقتصادی، دنبال الگوهای تکرارشونده و پیش‌بینی روندهای آینده بر اساس تاریخچه قیمت‌ها می‌گردد.

تحلیلگران تکنیکال، از ابزارهای مختلفی استفاده می‌کنند؛ عاشق خطوط روند و کانال‌های قیمت هستند و الگوهای قیمتی از جمله مثلث آنها را به وجد می‌آورد. اندیکاتورها و اسیلاتورها هم به شرط اینکه محاسبات ریاضی بلند باشید، بد نیست اما محبوب‌ترین روش در تحلیل تکنیکال، ابزار فیبوناچی است که بر اساس دنباله ریاضی لئوناردو فیبوناچی ساخته شده.

فیبوناچی در تحلیل تکنیکال؛ اعداد طلایی برای پیش‌بینی بازار

اعداد فیبوناچی از یک دنباله ریاضی به دست می‌آیند که نسبت‌های خاصی ایجاد می‌کنند. در بازارهای مالی، این نسبت‌ها (مثل 23.6%، 38.2%، 61.8% و 78.6%) به‌عنوان سطوح احتمالی حمایت و مقاومت مورد استفاده قرار می‌گیرند. تحلیلگران معتقدند رفتار جمعی معامله‌گران باعث می‌شود قیمت‌ها در این نقاط واکنش نشان دهند.

کاربرد فیبوناچی در پیش‌بینی قیمت طلا

فرض کنید قیمت جهانی طلا از 2500 دلار به 2300 دلار کاهش پیدا کرده است. یک تحلیلگر تکنیکال با رسم ابزار فیبوناچی روی این حرکت نزولی، سطوح احتمالی بازگشت قیمت را مشخص می‌کند. مثلا سطح 61.8 درصد می‌تواند نقطه‌ای باشد که طلا دوباره صعود کند. سرمایه‌گذار با توجه به این نقاط می‌تواند تصمیم بگیرد چه زمانی برای خرید یا فروش مناسب‌تر است.

تحلیل دلار و ارز با فیبوناچی؛ فرصت‌های کوتاه‌مدت بازار ارز

نرخ دلار در ایران به شدت تحت تاثیر سیاست‌های داخلی و خارجی است. با این حال، نوسانات روزانه و کوتاه‌مدت آن اغلب در قالب الگوهای تکنیکال رخ می‌دهد. معامله‌گران با فیبوناچی می‌توانند محدوده‌هایی را شناسایی کنند که احتمال جهش یا اصلاح قیمت در آن‌ها بیشتر است.

مثلا وقتی قیمت دلار از 103 هزار تومان تا 97 هزار تومان کاهش پیدا می‌کند، معامله‌گران با ابزار فیبوناچی دنبال سطوح‌ بازگشت احتمالی می‌گردند.

نقش فیبوناچی در بورس تهران و بازار رمزارز

شاخص کل و انواع سهم‌های بزرگ در بورس ایران، معمولاً واکنش‌های محسوسی به سطوح فیبوناچی نشان می‌دهند. همچنین در بازار رمزارزها که نوسانات شدید است، فیبوناچی یکی از محبوب‌ترین ابزارها برای تعیین نقاط ورود و خروج به حساب می‌آید.

فیبوناچی می‌گوید کجا وارد شویم و فاندامنتال پاسخ می‌دهد چرا این روند وجود دارد

تحلیل فاندامنتال چیست؛ نگاهی به ارزش واقعی دارایی‌ها

تحلیلگران فاندامنتال به جای تمرکز روی نمودارها، دنبال بررسی عوامل واقعی و بنیادی موثر بر قیمت‌ها می‌روند. در این روش، سرمایه‌گذار به اخبار، گزارش‌ها، تصمیمات سیاسی-حاکمیتی و شاخص‌های اقتصادی توجه می‌کند.

تحلیل فاندامنتال در بازار طلا؛ عوامل تاثیرگذار بر قیمت جهانی طلا

وقتی بانک مرکزی آمریکا نرخ بهره را افزایش می‌دهد، هزینه نگهداری طلا برای سرمایه‌گذاران بالا می‌رود و قیمت آن افت می‌کند ولی در شرایطی که تورم جهانی رشد می‌کند یا تنش‌های ژئوپلیتیک بالا می‌گیرد، تقاضا برای طلا به‌عنوان دارایی امن افزایش پیدا می‌کند و قیمت آن صعودی می‌شود.

اثر فاندامنتال بر نرخ دلار در ایران؛ سیاست‌ها و درآمدهای ارزی

قیمت دلار در ایران بیش از هر چیز به سیاست‌های اقتصادی و درآمدهای ارزی دولت وابسته است. میزان فروش نفت، روابط سیاسی بین‌المللی، تحریم‌ها و حتی بودجه سالانه عواملی هستند که ارزش ریال را تغییر می‌دهند. بنابراین، سرمایه‌گذاری که فقط به نمودار فیبوناچی تکیه کند، ممکن است تغییرات ناگهانی ناشی از یک خبر مهم سیاسی را نادیده بگیرد.

تحلیل بنیادی بورس و رمزارزها؛ فراتر از نمودارها

عملکرد واقعی شرکت‌ها، سودآوری صنایع، نرخ بهره بانکی و سیاست‌های مالیاتی در بورس ایران نقشی تعیین‌کننده دارند. در بازار رمزارزها نیز اخبار مربوط به پذیرش قانونی بیت‌کوین، هک صرافی‌ها یا تغییرات قوانین بین‌المللی می‌تواند مسیر قیمت‌ها را عوض کند.

مقایسه تحلیل تکنیکال و فاندامنتال؛ کدام روش بهتر است؟

فیبوناچی بیشتر برای پیدا کردن نقاط ورود و خروج کوتاه‌مدت مناسب است. در حالی که فاندامنتال دیدگاه بلندمدتی از جهت کلی بازار ارائه می‌دهد. به بیان ساده، فیبوناچی می‌گوید کجا وارد شویم و فاندامنتال پاسخ می‌دهد چرا این روند وجود دارد.

فیبوناچی و تحلیل تکنیکال به سرعت نسبت به نوسانات بازار واکنش نشان می‌دهند، چون تنها بر داده‌های قیمتی تکیه دارند اما تحلیل فاندامنتال زمان بیشتری نیاز دارد زیرا بررسی متغیرهای اقتصادی و سیاسی فرایندی پیچیده است.

تحلیل تکنیکال ممکن است در شرایطی که خبری مهم منتشر می‌شود به‌کلی ناکارآمد شود اما تحلیل فاندامنتال نیز نمی‌تواند زمان دقیق تغییر روند را مشخص کند و گاهی اجازه نمی‌دهد سرمایه‌گذاران از فرصت‌های کوتاه‌مدت بهره‌مند شوند.

تحلیل تکنیکال یا فاندامنتال؛ بهترین روش سرمایه‌گذاری برای ایرانی‌ها

سرمایه‌گذار ایرانی به دلیل شرایط خاص اقتصادی کشور، بهتر است ترکیبی از هر دو روش را به کار بگیرد. برای مثال در بازار طلا و دلار، استفاده از فیبوناچی برای یافتن نقاط خرید یا فروش کوتاه‌مدت و توجه به فاندامنتال برای تصمیم‌های بلندمدت مفید خواهد بود.

به منظور بررسی شرکت‌ها در بورس و انتخاب سهام مناسب، تحلیل تکنیکال کاربردی است به‌خصوص اگر دنبال زمان‌بندی معاملات باشید اما وقتی پای سرمایه‌گذاری روی رمزارز وسط بیاید، احتمالا هیچ‌چیز اندازه توجه به اخبار جهانی درباره پذیرش یا محدودیت‌های جدید نمی‌تواند در کنار تحلیل نمودارها برای شناسایی نوسانات شدید کمکتان کند.

فیبوناچی و دیگر ابزارهای تکنیکال، به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهند نقاط حساس قیمتی را پیدا کنند، در حالی که تحلیل فاندامنتال تصویر بزرگ‌تر و دلایل حرکت بازار را نشان می‌دهد.